10 Alternativ Strategier Att veta För ofta hoppa handlare i alternativspelet med liten eller ingen förståelse för hur många alternativstrategier som finns tillgängliga för att begränsa deras risk och maximera avkastningen. Med lite ansträngning kan handlare dock lära sig att dra nytta av flexibiliteten och full kraft av alternativ som ett handelsfordon. Med detta i åtanke har vi sammanställt denna bildspel, som vi hoppas kommer att förkorta inlärningskurvan och peka dig i rätt riktning. Alltför ofta hoppa handlare i alternativet spelet med liten eller ingen förståelse för hur många alternativ strategier finns tillgängliga för att begränsa deras risk och maximera avkastningen. Med lite ansträngning kan handlare dock lära sig att dra nytta av flexibiliteten och full kraft av alternativ som ett handelsfordon. Med detta i åtanke har vi sammanställt denna bildspel, som vi hoppas kommer att förkorta inlärningskurvan och peka dig i rätt riktning. 1. Omfattat samtal Förutom att du köper ett valfritt samtal, kan du också delta i en grundläggande täckt samtal eller köp-skriv-strategi. I denna strategi skulle du köpa tillgångarna direkt och samtidigt skriva (eller sälja) ett köpoption på samma tillgångar. Din volym av ägda tillgångar ska motsvara antalet tillgångar som ligger till grund för samtalet. Investerare kommer ofta att använda denna position när de har en kortfristig ställning och en neutral uppfattning om tillgångarna och ser till att generera ytterligare vinst (genom kvittot av köppremien) eller skydda mot en eventuell nedgång i det underliggande tillgångsvärdet. (För mer insikt, läs Omfattade samtalstrategier för en fallande marknad.) 2. Gift I en gift strategi lägger en investerare som köper (eller äger) en viss tillgång (till exempel aktier) samtidigt en köpoption för en Motsvarande antal aktier. Investerare kommer att använda denna strategi när de är bullish på tillgångspriset och vill skydda sig mot potentiella kortfristiga förluster. Denna strategi fungerar i huvudsak som en försäkring, och etablerar ett våning om tillgångarnas pris sjunker dramatiskt. (För mer om att använda den här strategin, se Married Puts: A Protective Relationship.) 3. Bull Call Spread I en strategi för tullsamtal kommer en investerare samtidigt att köpa köpoptioner till ett specifikt pris och sälja samma antal samtal på en Högre aktiekurs. Båda köpoptionerna kommer att ha samma löptid och underliggande tillgång. Denna typ av vertikal spridningsstrategi används ofta när en investerare är hausse och förväntar sig en måttlig ökning av priset på den underliggande tillgången. (För att lära dig mer, läs Vertical Bull och Bear Credit Spreads.) 4. Bear Put Spread Bären lägger spridningsstrategin är en annan form av vertikal spridning som tjursamtalets spridning. I den här strategin köper investeraren samtidigt säljoptioner till ett specifikt slagkurs och säljer samma antal satser till ett lägre lösenpris. Båda alternativen skulle vara för samma underliggande tillgång och ha samma utgångsdatum. Denna metod används när näringsidkaren är baisse och förväntar sig att underliggande tillgångar pris sjunker. Det erbjuder både begränsade vinster och begränsade förluster. (För mer om den här strategin, läs Bear Put Spreads: Ett brusande alternativ till kort säljning.) 5. Skyddsklämma En skyddande krage-strategi utförs genom att köpa ett köpoptionsalternativ utan att skriva ut - alternativet köpoption på samma gång, för samma underliggande tillgång (som aktier). Denna strategi används ofta av investerare efter en lång position i ett lager har upplevt betydande vinster. På så sätt kan investerare låsa in vinst utan att sälja sina aktier. (För mer om dessa typer av strategier, se Dont glömma din skyddskrage och hur en skyddande krage fungerar.) 6. Long Straddle En långsträckt optionsstrategi är när en investerare köper både ett köp - och säljalternativ med samma aktiekurs, underliggande Tillgång och utgångsdatum samtidigt. En investerare kommer ofta använda denna strategi när han eller hon tror att priset på den underliggande tillgången kommer att flytta betydligt, men är osäker på vilken riktning flytten kommer att ta. Denna strategi gör det möjligt för investeraren att behålla obegränsade vinster, medan förlusten är begränsad till kostnaden för båda optionerna. (För mer, läs Straddle Strategy A Simple Approach to Market Neutral.) 7. Long Strangle I en långsträngig optionsstrategi köper investeraren ett köp och säljoption med samma löptid och underliggande tillgång, men med olika slagkurser. Satskursen ligger normalt under säljkursen för köpoptionen, och båda alternativen kommer att vara ute av pengarna. En investerare som använder denna strategi tror att det underliggande tillgångspriset kommer att uppleva en stor rörelse, men är osäker på vilken riktning rörelsen kommer att ta. Förluster är begränsade till kostnaden för båda alternativen stränglar kommer vanligen att vara billigare än vad som är omedelbart eftersom alternativen köps ut av pengarna. (För mer, se Få en stark hållning på vinst med strängar.) 8. Fjärilspridning Alla strategier fram till denna punkt har krävt en kombination av två olika positioner eller kontrakt. I en strategi för fjärilspridningsstrategier kommer en investerare att kombinera både en spetsstrategi och en spridningsstrategi, och använda tre olika strejkpriser. Exempelvis innebär en typ av fjärilspridning att man köper ett alternativ för att ringa (lägsta) till det lägsta (högsta) lösenpriset, samtidigt som man säljer två samtal (sätta) alternativ till ett högre (lägre) lösenpris och sedan ett sista samtal Alternativ till ett jämnt högre (lägre) lösenpris. (För mer om denna strategi, läs Inställning av vinstfel med fjärilsspridningar.) 9. Iron Condor En ännu mer intressant strategi är I-ron condor. I denna strategi har investeraren samtidigt en lång och kort position i två olika strängstrategier. Järnkondoren är en ganska komplex strategi som definitivt kräver tid att lära sig och träna för att behärska. (Vi rekommenderar att du läser mer om denna strategi i Take Flight With A Iron Condor. Ska du flocka till järnkondensatorer och försök strategin för dig själv (riskfri) med hjälp av Investopedia Simulator.) 10. Iron Butterfly Den sista alternativstrategin vi ska demonstrera Här är järnens fjäril. I den här strategin kommer en investerare att kombinera antingen en lång eller kort sträcka med samtidig inköp eller försäljning av en sträng. Även om det liknar en fjäril sprids. Denna strategi skiljer sig åt eftersom den använder både samtal och sätter, i motsats till den ena eller den andra. Vinsten och förlusten är båda begränsade inom ett visst sortiment beroende på strejkpriserna för de använda alternativen. Investerare kommer ofta använda alternativa pengar utan att försöka minska kostnaderna samtidigt som riskbegränsningarna begränsas. (För att förstå denna strategi mer, läs Vad är en Iron Butterfly Option Strategy) Relaterade artiklar Ett första bud på ett konkursföretag039s tillgångar från en intresserad köpare vald av konkursbolaget. Från en pool av budgivare. Artikel 50 är en förhandlings - och avvecklingsklausul i EU-fördraget som beskriver de åtgärder som ska vidtas för vilket land som helst. Beta är ett mått på volatiliteten, eller systematisk risk, av en säkerhet eller en portfölj i jämförelse med marknaden som helhet. En typ av skatt som tas ut på kapitalvinster som uppkommit av individer och företag. Realisationsvinster är vinsten som en investerare. En beställning att köpa en säkerhet till eller under ett angivet pris. En köpgränsorder tillåter näringsidkare och investerare att specificera. En IRS-regel (Internal Revenue Service Rule) som tillåter utbetalningar från ett IRA-konto i samband med straff. Regeln kräver det. Utökad alternativ Trading Experience Ägaren Kim Klaiman måste vara ett av de mest kunniga personerna på fältet, men han lyckas förbli ödmjuk. Hans personliga integritet är uppenbart och spelar en stor roll i värdet av denna tjänst. En av de enda personer jag hittade på nätet som faktiskt verkligen handlar. Fyllningarna är faktiska fyllningar, handeln är verkliga affärer, inte bara teorier som de flesta tjänster. Kim är mycket kunnig. Under de senaste 12 månaderna har min förståelse av alternativhandel, grek, intrinsicextrinsic värde, underförstådd volatilitet etc. ökat enormt tack vare SO och Kim. Varje handel diskuteras och dokumenteras. Jag har lärt mig mycket mer från så än någon annanstans för händelsesdrivna affärer som inkomststräckor. Det pedagogiska värdet av så långt överväger priset för antagning. Det finns många smarta människor i samhället. Jag har varit med SO sedan början. Dess ansvar för min handelssucces. Det var verkligen ett livsbyte beslut. Utan så, skulle jag aldrig ha lärt mig vad jag har lärt mig och jag ger det kredit i näringsidkaren Ive. En av de saker som skiljer Kim från andra är att var och en av branscherna är verkliga inte hypotetiska. Hans framgångsrika handel blir sålunda din framgångsrika handel eftersom det inte finns någon anledning att du inte kan matcha hans affärer. På tre månader fann jag att detta är den bästa investeringstjänsten som utbildar människor om hur man gör alternativhandel. Kim (ägaren och redaktören) är mycket kunnig om olika alternativ handelsstrategier. Handelsmetoderna är klara, fullständiga och välförklarade för alla kompetensnivåer. Kommande branscher diskuteras och dissekeras, optimala poster och utgångar bestäms. Exekverade affärer övervakas och analyseras. Oracle (ORCL) har följt ett liknande mönster under de senaste åren. De meddelar sitt resultatdatum den första veckan i kvartalet och rapporterar under den tredje veckan i månaden. Ändå antar alternativmarknaden intäkter under den fjärde veckan och underpriserna på alternativet tredje veckan. Av Kim, fredag kl 08:51, startade SteadyOptions 2017 med ett slag. Vi avslutade 21 affärer hittills 2017, 17 vinnare och 4 förlorare, och vår modellportfölj är upp 19,7 hittills 2017. Vi lämnade nedräkningen 2016 långt efter och modellportföljen har ökat 140 sedan april 2016. SteadyOptions 5 år Sammansatt Årlig tillväxttakt är 83,3 (inklusive provisioner). Av Kim, torsdag klockan 10:46 Direkt och non-directional är två variationer av handelsstrategi. Direktiv handelsstrategi är enklare, men många handlare använder framgångsrikt icke-riktad handelsstrategi. Icke-riktad handelsstrategi är det bästa alternativet för handlare som inte vill satsa på marknadens eller enskilda aktiernas riktning. Av Kim den 17 februari CBOE PUT-skrivindexet har fått stor uppmärksamhet de senaste åren, eftersom det historiskt sett har skapat högre riskjusterad och absolut avkastning än det underliggande SampP 500-indexet. Riskjusterad avkastning tar hänsyn till både avkastning och volatilitet. CBOE beskriver indexet enligt följande: Av Jesse, 16 februari Vi bestämde oss för att undersöka SPX-kalenderspridningar från 2007 till idag. Mer specifikt ville vi veta hur ofta omanagda SPX-kalenderspridningar nådde specifika resultat - och förlustnivåer i förhållande till den initiala betaldiskningen. Resultaten kan användas för praktisk användning av kalkylprogrammet. Av Kim den 10 februari Om inte köp - eller säljoptioner med ett långt utgångsdatum (LEAPS), förstår varje handlare att värdet på en optionsportfölj blir alltmer volatil när tiden till utgången minskar. Det är viktigt att vara medveten om specifika situationer som kan krossa (eller expandera) värdet av dina positioner. Av MarkWolfinger den 7 februari Apple är ett företag som tenderar att överraska Wall Street varje gång det rapporterar kvartalsresultatet, vanligtvis på uppsidan, ibland på nedåt. Som ett resultat gör stocken ofta stora drag nästa dag - ibland så mycket som 7-8. Hur kan du utnyttja dessa drag? Genom Kim, 29 januari Zero-sum är en situation i spelteori där en person får vinst motsvarar andres förlust, så nettoförändringen i rikedom eller förmån är noll. Ett noll-sum spel kan ha så få som två spelare, eller miljoner deltagare. Options trading anses av många ett noll summan spel. Men är det verkligen ett nollsumspel Av Kim, 11 januari 2016 markerar vårt fjortår som en offentlig tjänst. Vi hade ett bra år totalt sett. Vi stängde 127 branscher år 2016. Modellportföljen gav 40,1 sammansatt vinst på hela kontot baserat på 10 fördelningar. Vinnande förhållandet var ganska konsekvent runt 66. Vi hade tre förlorande månader 2016. Av Kim den 11 januari I slutet av 2016 kan vi ha sett höga konsumtionsutgifter och låg arbetslöshet, men det finns bekymmer för 2017. Folket i Storbritannien röstade för sin nation att lämna Europeiska unionen - ett drag som kallas Brexit. Och världen väntar med olika åsikter för att se effekten. Av Kim, januari 10Archive för 8216Stock Options Strategies8217 Kategori Söndag den 5 mars 2017 De 9 faktiska portföljerna som utförs av Terry8217s Tips har hittills haft en stor 2017. Deras sammansatta värde har ökat 23,8 för året, cirka 4 gånger så mycket som den övergripande marknaden (SPY) har avancerat. Den grundläggande strategin som används av de flesta av dessa portföljer är att satsa på vad företaget inte gör snarare än vad det kommer att göra. För det mesta innebär det att välja ett blue chip-företag som du verkligen gillar, särskilt en som betalar en stor utdelning och satsar på att det inte kommer att falla mycket. Du bryr dig inte om den går upp eller blir platt. Du vill bara att det ska falla mer än några punkter medan du håller dina alternativpositioner. Idag vill jag erbjuda en annorlunda satsning baserat på vad ett populärt företag kanske inte gör. Företaget är Tesla (TSLA), och det vi tror inte kommer att göra är att flytta mycket högre än det är just nu, åtminstone de närmaste månaderna. Hur man gör 27 på 45 dagar Med ett spel på Tesla Tesla är ett företag som har tusentals passionerade supportrar. De har bjudit priset på ett företag med fantastiska idéer men inga intäkter till nära all-time highs. Om du läser några av de flera artiklarna som nyligen skrivits om företaget, kan du inte undra hur det aktuella höga priset kan bibehållas. Här är några av de saker som sägs: Det är möjligt att modell 3 kunde begrava Tesla på flera sätt, inklusive: Det är väsentligt sent. Det var inte lönsamt till det låga pris som det var lovat och kräver därmed ett mycket högre försäljningspris. Ett mycket högre försäljningspris eller ny konkurrens leder till mycket lägre än förväntade volymer. Tesla kommer att behöva spendera cirka 8 miljarder i sitt nät av laddstationer i USA ensam om det vill göra laddning av en bil så bekväm som att gå till en bensinstation. Teslas förvärv av SolarCity var verkligen en räddningsaktion. SolarCity var i djupa ekonomiska problem. Det kunde ha gått i konkurs och kommer att behöva en stor infusion av kapital för att överleva. Företaget har historiskt sett utfärdat alltför optimistiska prognoser, och den senaste tidens exodus från CFO är bevis för att vissa chefer är uppror. Allt fler traditionella bilföretag kommer ut med allelektriska modeller som kommer att konkurrera direkt med Tesla. Kina representerade 15,6 av sin bilförsäljning under 2016. China8217s marknad försämras under början av 2017 på grund av skatteförändringar. Hongkong kommer att krascha på grund av avskaffandet av ett skattebefrielse som nästan kommer att dubbla priset på en modell S. Goldman Sachs senast nedgraderade aktien och sa att det förväntade sig att det skulle falla med 25 under de närmaste sex månaderna. Tesla har en marknadsandel på 40 miljarder kronor med en omsättning på cirka 7 miljarder, medan General Motors (G) har en marknadsandel på 55 miljoner kronor på 166 miljarder kronor. Ford (F) har liknande multiplar, och Toyota (TM), trots signifikant topplinjetillväxt, har fortfarande ett PS-förhållande på endast 0,49. Dessa siffror gör att Tesla ser astronomiskt övervärderad och är orsaken till att TSLA är en magnet för korta säljare. TSLA kommer troligen att behöva 35 miljarder under de närmaste 9 åren för att stödja sin planerade ramping upp av tillverkningen. Detta kommer att kräva ytterligare lagerförsäljning som kan dämpa priserna. Och det finns många andra där ute som gör andra djupa förutsägelser. Vad gör du om dessa författare kollektivt har övertygat dig om att TSLA är övervärderad En sak du kan dra slutsatsen är att beståndet inte kommer att flytta mycket högre härifrån. Här är en möjlig handel du kan tänka dig: Med TSLA-handel om 252 kan du tro att det är högst osannolikt att flytta över 270 under de närmaste 7 veckorna. Det här är en handel du kan tänka på: Köp för att öppna TSLA 21Apr17 275 samtal (TSLA170421C275) Sälj för att öppna TSLA 21Apr17 270 samtal (TSLA170421C270) för en kredit på 1,10 (sälja en vertikal) Denna spridning kallas en vertikal samtalskreditspridning. Vi föredrar att använda samtal snarare än sätter om du är baisse på börsen, för om du har rätt och börsen handlar under strykpriset för samtalen du sålde på utgångsdagen, kommer båda köpoptionerna att upphöra att vara värdelösa och inga ytterligare affärer behöver Görs eller provisioner betalas. För varje sålt kontrakt skulle du få 110 mindre provisioner på 2,50 (priset Terry8217s Tips-abonnenter betalar på thinkerswim) eller 107,50. Mäklaren ställer krav på 500 underhåll på dig per spridning. Att subtrahera 107,50 du mottog är din nettoinvestering 392,50 per spridning. Detta är också den maximala förlusten du skulle ådra sig om TSLA stänger över 275 21 april 2017 (om du inte rullade spridningen över till en kommande månad nära utgångsdatumet, gör vi ofta, vanligen till en kredit om lagret har fått en Lite sedan den ursprungliga handeln placerades). Att göra en vinst på 107,50 på en investering på 392,50 går ut på 27 i de 7 veckorna du måste vänta ut. Det fungerar till över 200 årligen, och du kan ha fel (det vill säga lagret stiger) med 18 och gör fortfarande den här vinsten. Om du verkligen var övertygad om att TSLA inte skulle flytta högre under de närmaste 7 veckorna, kan du överväga att sälja den här spridningen: Köp för att öppna TSLA 21Apr17 255 samtal (TSLA170421C255) Sälj för att öppna TSLA 21Apr17 260 samtal (TSLA170421C260) för en kredit på 2,00 En vertikal) Denna spridning tillåter inte att beståndet rör sig mycket överhuvudtaget (cirka 3) för att den maximala vinsten ska komma dig, men om du har rätt och börsen hamnar till något pris under 255 den 21 april, skulle du Få en jättestor 67 i de kommande 7 veckorna. Som med alla investeringar bör alternativt handlar endast göras med pengar som du verkligen har råd att förlora. Torsdag den 2 mars 2017 Ett av mina favoritalternativ är att välja ett företag jag tycker om (eller en som flera personer jag respekterar) och satsa på att det åtminstone kommer att vara platt de närmaste månaderna. Egentligen kan jag oftast hitta en spridning som kommer att göra en bra vinst även om beståndet faller med några dollar medan jag håller spridningen. Idag vill jag dela en investering som vi placerat i en Terry8217s Tips-portfölj bara igår. För övrigt har denna portfölj samma spridning i fyra andra företag som vi gillar och det har vunnit över 20 under de första två månaderna 2017. Vi har redan stängt två spreads tidigt och återinvesterat pengarna i nya spel. Portföljen är på målet att göra över 100 för året (och det är tillgängligt för Auto-Trade på thinkerswim för alla som inte är intresserade av att placera affärer själva). Hur man gör 50 i 5 månader med alternativ på Celgene Inte bara är CELG på många analytiker Top Picks för 2017-listan, men flera nyligen sökande Alpha-bidragsgivare har lovat bolagets verksamhet och framtid. En artikel sa att några stora bioteknikproblem med storkapital har en tydligare resultat - och intäktstillväxt under de närmaste 3-5 åren än Celgene. Zacks sa: Vi förväntar oss en över genomsnittlig avkastning från börsen de närmaste månaderna. Se hela artikeln här. Så vi gillar företagets utsikter, och det här är spridningen som vi sålde igår när CELG handlade på 123.65: Köp för att öppna CELG 21Jul17 115 satser (CELG170721P115) Sälja för att öppna CELG 21Jul17 120 satser (CELG170721P120) för en kreditgräns på 1,72 En vertikal) För varje såld kontrakt mottog vi 172 mindre provisioner på 2,50 (priset Terry8217s Tips abonnenter betalar på thinkerswim), eller 169,50. Mäklaren ställer 500 krav på underhåll på oss per spridning. Att dra ut 169.50 vi mottog är vår nettoinvestering 330,50 per spridning. Detta är också den största förlusten vi skulle ådra sig om CELG stänger under 115 den 21 juli 2017 (om vi inte rullade spridningen över till en kommande månad nära utgångsdatumet, något vi ofta gör, vanligtvis till en kredit om lagret har fallit Lite sedan vi lade den ursprungliga handeln). Att göra en vinst på 169,50 på en investering på 330,50 går ut till 51 för de fem månaderna som vi måste vänta ut. Det fungerar till över 100 per år, och beståndet behöver inte gå upp ett öre för att göra det beloppet. Faktum är att det kan falla med 3,65 och vi kommer fortfarande göra 51 på våra pengar efter uppdrag. Om aktiebolaget handlar under 120 när vi är nära utgången i juli, kan vi rulla spridningen ut till en kommande månad, förhoppningsvis till en kredit. Om denna möjlighet uppstår (vi hoppas naturligtvis det inte kommer), skickar vi ut en blogg som beskriver vad vi gjorde så snart vi kan, bara om du vill följa med. Denna spridning kallas en vertikal uppsättning kredit spridning. Vi föredrar att använda satser istället för samtal trots att vi är hausse på lageret, för om vi har rätt och börsen handlar över strykpriset på de satser vi sålde på utgångsdagen kommer båda säljoptionerna att upphöra att vara värdelösa och inga ytterligare provisioner kommer att Förfaller. Som med alla investeringar bör alternativt handlar endast göras med pengar som du verkligen har råd att förlora. Måndag den 20 februari 2017 Idag vill jag dela en idé som vi använder i en av våra Terry8217s tipsportföljer. Vi startade den här portföljen den 4 januari 2017, och under de första sex veckorna har portföljen fått 30 efter provision. Det fungerar till cirka 250 för hela året om vi kan behålla den genomsnittliga vinsten (vi kan nog inte hålla upp det, men det är säkert en bra start och en positiv påskrift för grundidén). Använda Investors Business Daily för att skapa en optionsstrategi IBD publicerar en lista som den kallar sin Top 50. Den består av företag som har ett positivt momentum. Vår idé är att kontrollera denna lista för företag som vi särskilt tycker om av grundläggande skäl förutom momentumfaktorn. När vi väl har valt några favoriter satsar vi med alternativ som ger en bra vinst om beståndet blir minst platt för de närmaste 45 60 dagarna. I de flesta fall kan beståndet faktiskt falla en liten bit och vi kommer fortfarande att göra vår maximala vinst. De fyra första företagen vi valde från IBD: s Top50-lista var Nvidia (NVDA), Goldman Sachs (GS), IDCC (IDCC) och HealthEquity (HQY). För vart och ett av dessa företag sålde vi en vertikal uppsättning kreditspread som innebär att sälja ett slag i en strejk precis under nuvarande börskurs och köpa en sats som vanligen är 5 lägre. När utgångsdagen kommer fram hoppas vi att börsen kommer att handlas till något pris högre än strejken på de sätter vi sålde så att både våra långa och korta satser kommer att gå ut värdelösa och vi kommer att kunna behålla de pengar vi samlade när vi Gjorde försäljningen. Låt oss titta på ett av de fyra spreads vi placerat i början av året. Det handlar om NVDA, och alternativen löper ut denna fredag. Du kan inte sälja denna spridning till det här priset idag, men du kunde återkomma den 4 januari. Med NVDA-handel på 99, placerade vi denna handel: Köp till Open 2 NVDA 17Feb17 95-set (NVDA170217P95) Sälj till Open 2 NVDA 17Feb17 100 puts ( NVDA170217P100) för en kredit på 2,00 400 placerades i vårt konto, mindre 5 i provisioner eller 395. Mäklaren ställde 500 per kontraktsunderhållskrav på handeln (1000). Det finns ingen ränta på detta belopp (som att det skulle finnas ett marginallån), men det är bara pengar som behöver ställas åt sidan och kan inte användas för att köpa andra aktier eller optioner). Att subtrahera de pengar vi fått från kraven ger vår nettoinvestering på 605. Detta skulle vara vår största förlust om börsen skulle falla under 95 när optionerna löpte ut den 17 februari 2017. NVDA handlar idag på 108,50. Det ser ganska sannolikt ut att vara över 100 på fredagen. Om det gör det behöver vi inte sluta handel, och båda alternativen upphör att vara värdelösa. Vi kommer att kunna behålla de 395 som vi samlade för sex veckor sedan, och det motsvarar en 65 vinst på vår investering över 6 veckor (390 årlig). Nästa måndag kommer vi att gå tillbaka till IBD Top 50-listan, välja ett annat lager (eller kanske NVDA återigen är deras 1 pick) och placera en liknande handel för en optionsserie som löper ut cirka 45 dagar från då. Vi har fyra aktier i denna portfölj, och varje vecka säljer vi en ny liknande spridning när vi har valt ett lager från Top 50-listan. Hittills har det varit en mycket lönsam strategi. Liksom med alla investeringar, bör denna typ av handel endast ske med pengar som du har råd att förlora. Söndag den 5 februari 2017 För ungefär en månad sedan föreslog jag en optionsspridning på Aetna (AET) som gjorde en vinst på 23 efter provisioner på två veckor. Det fungerade som vi hade hoppats. För två veckor sedan föreslog jag ett annat spel på AET som skulle göra 40 på två veckor (slutade i fredags) om AET slutade till något pris mellan 113 och 131. Aktien slutade på 122,50 på fredagen, och de av oss som Gjorde denna handel firar 40 seger. (Se senaste blogginlägget för detaljer om denna handel.) Idag föreslår jag en liknande handel på Apple (AAPL). Det ger en lägre potentiell vinst, men beståndet kan falla i pris med ca 9 och vinsten kommer fortfarande att komma dig. En uppdatering om vår senaste handel och en ny på AAPL Denna handel på APPL kommer bara att ge cirka 30 efter provisioner, och du måste vänta sex månader för att få det, men beståndet kan falla över 8 under den tiden och du skulle fortfarande Göra din 30. Annualized, 30 var sjätte månad arbetar ut till 60 för året. Var annars kommer du att hitta den typen av avkastning på dina investeringsdollar, även om beståndet går ner. Det här är en faktisk handel som vi gjort idag i en av våra Terry8217s Tips-portföljer i fredags. Det ersatte en tidigare handel som vi gjort på AAPL, som fick över 20 på mindre än en månad. Vi stängde det tidigt för att vi hade gjort nästan 90 av den möjliga maximala vinsten och att rensa underhållskravet gjorde det möjligt för oss att göra följande handel med AAPL-handel om 129: Köp för att öppna 3 AAPL 21Jul17 115 put (AAPL170721P115) Sälja för att öppna 3 AAPL 21Jul17 120 put (AAPL170721P120) för en kredit på 1,17 (sälja en vertikal) Detta kallas en vertikal sättningskreditspridning. 117 per spridning mindre 2,50 provisioner, eller 114,50 x 3 343,50 sattes i vårt konto. Mäklaren tar ut ett underhållskrav på 500 per sprid eller 1500. Att subtrahera 343,50 som vi mottog från 1500 gör vår nettoinvestering 1156,50. Om AAPL handlar till något pris över 120 den 21 juli 2017 kommer båda säljarna att gå ut Värdelös, och vi kommer att kunna hålla 343,50 vi betalades på fredag. I det här fallet debiteras inga provisioner i slutet av handeln. Du behöver inte göra något annat än vänta på den stora dagen som kommer. Om AAPL handlar till något pris under 120 den 21 juli måste du köpa tillbaka 120-satsen till 100 för varje dollar som slutar uppgå till under 120. Om det händer i vår Terry8217s Tips-portfölj kommer vi förmodligen att rulla spridningen ut till En ytterligare ut månad, förhoppningsvis till en kredit. Denna handel är mest lämplig för personer som tror på AAPL, och är övertygade om att om det faller lite kommer det att bli mindre än 9 lägre på 6 månader. Vi gillar våra chanser här. Liksom med alla investeringar, bör denna handel endast göras med pengar som du har råd att förlora. Fredagen den 20 januari 2017 din investering om AET inte flyttas upp eller ner med mer än 9 under de närmaste två veckorna. En annan intressant korttidsspel på Aetna (AET) I veckan tittar vi igen på Aetna (AET), ett hälsovårdsföretagsföretag. Om du kolla in dess diagram kan du se att det inte historiskt gör stora drag i någon riktning, särskilt nedåt: AET Aetna Diagram 2 januari 2017 Trots denna bristande volatilitet, av någon anledning, IV av de kortfristiga alternativen Är extremt hög, 44 för serien som löper ut inom 10 dagar. Företaget försöker köpa Humana, och justitiedepartementet kan ha några invändningar och det förefaller vara oroande hur försäkringsbolag kommer att gå under Trump-administrationen, två faktorer som kan hjälpa till att förklara den höga IV. Varken av de möjliga negativa resultaten kommer sannolikt att inträffa under de närmaste 14 dagarna, åtminstone enligt min åsikt. AET handlar på 122 när jag skriver detta. Jag tror att det är högst osannolikt att det kommer att falla under 113 på 14 dagar eller över 131 när alternativen 3Feb17 löper ut. Här är en handel som jag gjorde idag: Köp till Open 10 AET 03Feb17 108 satser (AET170317P108) Sälj till Open 10 AET 03Feb17 113 satser (AET170317P113) Köp till Öppna 10 AET 03Feb17 136 samtal (AET170317C136) Sälj till Öppna 10 AET 03Feb17 131 samtal AET170317C131) för en kredit på 1,48 (sälja en järnkondor) Det finns 4 provisioner som är inblandade i denna handel (1,25 varav priset debiteras av Terry8217s Tips-abonnenter), så 1480 som jag samlade från ovanstående handel betalade jag 50 i Commisisons och netted 1430. Spridningen kommer att skapa ett underhållskrav på 5000 mindre 1430 så att min investering (och maximal förlust om AET stänger under 109 eller över 136) är 3570. Om AET stängs inom två veckor till vilket pris som helst över 113 och Lägre än 131, kommer alla dessa alternativ att upphöra värdelösa och det kommer inte att finnas något mer för mig att göra som bestämmer hur jag vill spendera min 40 vinst. Självklart kan du bara göra en av dessa spridda om du inte vill begå hela 3570. Om AET flyttar ganska nära någon av dessa priser kommer jag att skicka ut en ny anteckning som förklarar hur jag tänker klara av en eventuell förlust. Jag hoppas och förväntar mig att jag inte behöver göra det. Det är bara 14 dagar att vänta. Tisdag 3 januari 2017 Idag etablerar vi en ny portfölj på Terry8217s tips som jag skulle vilja berätta om. Det är vår mest konservativa av 9 portföljer. Det består av att välja 5 blue chip företag som betalar en utdelning mellan 2 och 3,6 och som visas på minst två toppanalytiker topp 10 listor för 2017. Denna portfölj är utformad för att få 30 på året och vi kan på förhand veta exakt Vad vart och ett av de 5 spridningarna kommer att göra i förväg. För de flesta av dessa företag kan de falla med 10 under året och vi kommer fortfarande att göra vår 30 vinst. Vi upprepar också vårt bästa erbjudande att komma ombord före den 11 januari rullar runt. Hur man gör 30 på 5 Blue-Chip-företag i 2017 Även om de hamnar med 10 Spridningarna vi pratar om är vertikala sätta kreditspridningar. När du har hittat ett företag du vill, väljer du ett aktiekurs som är cirka 10 under nuvarande pris på aktien, och du säljer långsiktiga satser (vi använde alternativ som löper ut den 19 januari 2018) till det lösenpriset medan du köper Samma serie lägger till ett lägre lösenpris. En av de lager vi valde var Cisco (CSCO). Här är ett exempel på ett av de spreads vi lagt ut idag. CSCO ger 3,6 vilket ger en bra bas och stödnivå för beståndet. Det handlar drygt 30, en liten bit från nästan 32 för några månader sedan. Vår spridning kommer att göra 30 på ett år om CSCO lyckas vara högre än 27 när alternativen löper ut ett år från och med nu. Här är den exakta spridningen som vi ställde idag: Köp för att öppna 3 CSCO 19Jan18 23 satser (CSCO180119P23) Sälja för att öppna 3 CSCO 19Jan18 27 sätter (CSCO180119P27) för en kreditgräns på .96 (säljer en vertikal) Vi fick 96 mindre 2,50 provisioner, Eller 93,50 per spridning, eller 280,50 placeras i vårt konto för de 3 spreads. Det kommer att finnas ett 400 underhållskrav per spridning (1200 totalt) minus 280,50 vi fick, vilket gör vår investering 919.50. Om CSCO stänger till något pris som är högre än 27 lite över ett år från och med den 19 januari 2018, kommer båda alternativen att upphöra att vara värdelösa, och vi kommer att behålla vår 280,50. Detta ger oss en 30 avkastning på vår investering. The actual returns on the other 4 companies we placed this kind of a spread on was actually greater than this amount. Become a Terry8217s Tips subscriber and get to see every one of them, including other spreads which are a little more aggressive but which yield over 50 for the year and the stock does not have to go up a penny to achieve that return. The New Year is upon us. Start it out right by doing something really good for yourself, and your loved ones. The beginning of the year is a traditional time for resolutions and goal-setting. It is a perfect time to do some serious thinking about your financial future. I believe that the best investment you can ever make is to invest in yourself, no matter what your financial situation might be. Learning a stock option investment strategy is a low-cost way to do just that. As our New Years gift to you, we are offering our service at the lowest price in the history of our company. If you ever considered becoming a Terrys Tips Insider . this would be the absolutely best time to do it. Read on Dont you owe it to yourself to learn a system that carries a very low risk and could gain over 100 in one year as our calendar spreads on Nike, Costco, Starbucks, and Johnson amp Johnson have done in the last two years Or how our volatility-related portfolio gained 80 in 2016 with only two trades. So whats the investment Im suggesting that you spend a small amount to get a copy of my 60-page (electronic) White Paper . and devote some serious early-2017 hours studying the material. Heres the Special Offer If you make this investment in yourself by midnight, January 11, 2017 . this is what happens: For a one-time fee of only 39.95 . you receive the White Paper (which normally costs 79.95 by itself), which explains my favorite option strategies in detail, and shows you exactly how to carry them out on your own. 1) Two free months of the Terrys Tips Stock Options Tutorial Program, (a 49.90 value). This consists of 14 individual electronic tutorials delivered one each day for two weeks, and weekly Saturday Reports which provide timely Market Reports, discussion of option strategies, updates and commentaries on 11 different actual option portfolios, and much more. 2) Emailed Trade Alerts . I will email you with any trades I make at the end of each trading day, so you can mirror them if you wish (or with our Premium Service, you will receive real-time Trade Alerts as they are made for even faster order placement or Auto-Trading with a broker). These Trade Alerts cover all 11 portfolios we conduct. 3) If you choose to continue after two free months of the Options Tutorial Program, do nothing, and youll be billed at our discounted rate of 19.95 per month (rather than the regular 24.95 rate). 4) Access to the Insiders Section of Terrys Tips . where you will find many valuable articles about option trading, and several months of recent Saturday Reports and Trade Alerts . With this one-time offer, you will receive all of these benefits for only 39.95, less than the price of the White Paper alone. I have never made an offer better than this in the fifteen years I have published Terrys Tips. But you must order by midnight on January 11, 2017. Click here . choose White Paper with Insider Membership, and enter Special Code 2017 (or 2017P for Premium Service 8211 79.95). If you ever considered learning about the wonderful world of options, this is the time to do it. Early in 2017, we will be raising our subscription fees for the first time in 15 years. By coming on board now, you can lock in the old rates for as long as you continue as a subscriber. Investing in yourself is the most responsible New Years Resolution you could make for 2017. I feel confident that this offer could be the best investment you ever make in yourself. And your family will love you for investing in yourself, and them as well. Happy New Year I hope 2017 is your most prosperous ever. I look forward to helping you get 2017 started right by sharing this valuable investment information with you. If you have any questions about this offer or Terrys Tips, please call Seth Allen, our Senior Vice President at 800-803-4595. Or make this investment in yourself at the lowest price ever offered in our 15 years of publication only 39.95 for our entire package - here using Special Code 2017 (or 2017P for Premium Service 8211 79.95). If you are ready to commit for a longer time period, you can save even more with our half-price offer on our Premium service for an entire year. This special offer includes everything in our basic service, and in addition, real-time trade alerts and full access to all of our portfolios so that you can Auto-Trade or follow any or all of them. We have several levels of our Premium service, but this is the maximum level since it includes full access to all nine portfolios which are available for Auto-Trade. A years subscription to this maximum level would cost 1080. With this half-price offer, the cost for a full year would be only 540. Use the Special Code MAX17P . Friday, December 30th, 2016 To celebrate the coming of the New Year I am making the best offer to come on board that I have ever offered. It is time limited. Dont miss out. Invest in Yourself in 2017 (at the Lowest Rate Ever) The presents are unwrapped. The New Year is upon us. Start it out right by doing something really good for yourself, and your loved ones. The beginning of the year is a traditional time for resolutions and goal-setting. It is a perfect time to do some serious thinking about your financial future. I believe that the best investment you can ever make is to invest in yourself, no matter what your financial situation might be. Learning a stock option investment strategy is a low-cost way to do just that. As our New Years gift to you, we are offering our service at the lowest price in the history of our company. If you ever considered becoming a Terrys Tips Insider . this would be the absolutely best time to do it. Read on Dont you owe it to yourself to learn a system that carries a very low risk and could gain over 100 in one year as our calendar spreads on Nike, Costco, Starbucks, and Johnson amp Johnson have done in the last two years Or how our volatility-related portfolio gained 80 in 2016 with only two trades. So whats the investment Im suggesting that you spend a small amount to get a copy of my 60-page (electronic) White Paper . and devote some serious early-2017 hours studying the material. Heres the Special Offer If you make this investment in yourself by midnight, January 11, 2017 . this is what happens: For a one-time fee of only 39.95 . you receive the White Paper (which normally costs 79.95 by itself), which explains my favorite option strategies in detail, and shows you exactly how to carry them out on your own. 1) Two free months of the Terrys Tips Stock Options Tutorial Program, (a 49.90 value). This consists of 14 individual electronic tutorials delivered one each day for two weeks, and weekly Saturday Reports which provide timely Market Reports, discussion of option strategies, updates and commentaries on 11 different actual option portfolios, and much more. 2) Emailed Trade Alerts . I will email you with any trades I make at the end of each trading day, so you can mirror them if you wish (or with our Premium Service, you will receive real-time Trade Alerts as they are made for even faster order placement or Auto-Trading with a broker). These Trade Alerts cover all 11 portfolios we conduct. 3) If you choose to continue after two free months of the Options Tutorial Program, do nothing, and youll be billed at our discounted rate of 19.95 per month (rather than the regular 24.95 rate). 4) Access to the Insiders Section of Terrys Tips . where you will find many valuable articles about option trading, and several months of recent Saturday Reports and Trade Alerts . With this one-time offer, you will receive all of these benefits for only 39.95, less than the price of the White Paper alone. I have never made an offer better than this in the fifteen years I have published Terrys Tips. But you must order by midnight on January 11, 2017. Click here . choose White Paper with Insider Membership, and enter Special Code 2017 (or 2017P for Premium Service 8211 79.95). If you ever considered learning about the wonderful world of options, this is the time to do it. Early in 2017, we will be raising our subscription fees for the first time in 15 years. By coming on board now, you can lock in the old rates for as long as you continue as a subscriber. Investing in yourself is the most responsible New Years Resolution you could make for 2017. I feel confident that this offer could be the best investment you ever make in yourself. And your family will love you for investing in yourself, and them as well. Happy New Year I hope 2017 is your most prosperous ever. I look forward to helping you get 2017 started right by sharing this valuable investment information with you. If you have any questions about this offer or Terrys Tips, please call Seth Allen, our Senior Vice President at 800-803-4595. Or make this investment in yourself at the lowest price ever offered in our 15 years of publication only 39.95 for our entire package - here using Special Code 2017 (or 2017P for Premium Service 8211 79.95). If you are ready to commit for a longer time period, you can save even more with our half-price offer on our Premium service for an entire year. This special offer includes everything in our basic service, and in addition, real-time trade alerts and full access to all of our portfolios so that you can Auto-Trade or follow any or all of them. We have several levels of our Premium service, but this is the maximum level since it includes full access to all nine portfolios which are available for Auto-Trade. A years subscription to this maximum level would cost 1080. With this half-price offer, the cost for a full year would be only 540. Use the Special Code MAX17P . Monday, December 19th, 2016 This is the time of the year when everyone is looking ahead to the New Year. The preponderance of economists and analysts who have published their thoughts about 2017 seem to believe that Trumps first year in the oval office will be good for the economy and the market, but not great. Today I would like to share an option trade I have made in my personal account which will earn me a 40 profit next year if these folks are correct in their prognostications. How to Make 40 a Year Betting on the Market, Even if it Doesnt Go Up Since most people are pretty bad at picking stocks that will go higher (even though they almost universally believe otherwise), many advisors recommend the best way to invest your money is to buy the entire market instead of any individual stock. The easiest way to do that is to buy shares of SPY, the SampP 500 tracking stock. SPY has had quite a run of going up every year, 7 years in a row. This year, it has gone up about 9 and last year it gained about 5. Since so many experts believe the market has at least one more year of going up, what kind of investment could be made at this time Since I am an options nut, I will be keeping a lot of my investment money in cash (or cash equivalents) and spend a smaller amount in an option play that could earn spectacular profits if the market (SPY) just manages to be flat or go up by any amount in 2017. OK, it isnt quite a calendar year, but it starts now, or whenever you make the trade, and January 19, 2017. Thats about 13 months of waiting for my 40 to come home. Here is the trade I made last week when SPY was trading about 225: Buy to Open 1 SPY 19Jan18 220 put (SPY180119P220) Sell to Open 1 SPY 19Jan18 225 put (SPY180119P225) for a credit of 1.95 (selling a vertical) This is called a vertical put (bullish) credit spread. You collect 195 less 2.50 commissions, or 192.50 and there will be a 500 maintenance requirement by your broker. You do not pay interest on this amount, but you have to leave that much untouched in your account until the options expire. The 500 is reduced by 192.50 to calculate your net investment (and maximum loss if SPY closes below 220 on January 19, 2018. That net investment is 307.50. If SPY is at any price higher than 225 on that date in January, both options will expire worthless and you will keep your 192.50. That works out to a profit of 62 on your investment. If the stock ends up below 225, you will have to buy back the 225 put for whatever it is trading for. If SPY is below 220, you dont have to do anything, but the broker will take the 500 you have set aside (less the 192.50 you collected) and you will have suffered a loss. I know I said 40 in the headline, and this spread makes 62 if SPY is the same or any higher. An alternative investment would be to lower the strikes of the above spread and do something like this: Buy to Open 1 SPY 19Jan18 210 put (SPY180119P210) Sell to Open 1 SPY 19Jan18 215 put (SPY180119P215) for a credit of 1.50 (selling a vertical) This spread would get you 147.50 after commission s, involve an investment of 352.50, and would earn a profit of 42 if SPY ends up at any price above 215. It could fall 10 from its present price over the year and you would still earn over 40. Many people will not make either of these trades because they could possibly lose their entire investment. Yet these same people often buy puts or calls with the hope of making a killing, and over 70 of the time, they lose the entire amount. Contrast that experience to the fact that the spreads I have suggested would have made over 60 every year for the last seven years without a single loss. I doubt that anyone who buys puts or calls can boast of this kind of record. Options involve risk, as any investment does, and should only be used with money you can truly afford to lose. Friday, December 2nd, 2016 On Monday, I reported on an oil options trade I had made in advance of OPECs meeting on Wednesday when they were hoping to reach an agreement to restrict production. The meeting took place and an agreement was apparently reached. The price of oil shot higher by as much as 8 and this trade ended up losing money. This is an update of what I expect to do going forward. Update on Oil Trade (USO) Suggestion Several subscribers have written in and asked what my plans might be with the oil spreads (USO) I made on Monday this week. When OPEC announced a deal to limit production, USO soared over a dollar and made the spreads at least temporarily unprofitable (the risk profile graph showed that a loss would result if USO moved higher than 11.10, and it is 11.40 before the open today). I believe these trades will ultimately prove to be most profitable, however. First, lets look at the option prices situation. There continues to be a huge implied volatility (IV) advantage between the two option series. The long 19Jan18 options (IV36) are considerably cheaper than the short 02Dec16 and 09Dec16 options (IV50). The long options have a time premium of about 1.20 which means they will decay at an average of .02 per week over their 60-week life. On the other hand, you can sell an at-the-money (11.5 strike) put or call with one week of remaining life for a time premium of over .20, or ten times as much. If you sell both a put and a call, you collect over .40 time premium for the week and one of those sales will expire worthless (you cant lose money on both of them). At some point, the stock will remain essentially flat for a week, and these positions would return a 20 dividend for the week. If these option prices hold as they are now, this could happen several times over the next 60 weeks. I intend to roll over my short options in the 02Dec16 series that expires today and sell puts and calls at the 11.5 and 11 strikes for the 09Dec16 series. I will sell one-quarter of my put positions at the 10.5 strike, going out to the 16Dec16 series instead. I have also rolled up (bought a vertical spread) with the 19Jan18 puts, buying at the 12 strike and selling the original puts at the 10 strike. This will allow me to sell new short-term puts at prices below 12 without incurring a maintenance requirement. Second, lets look at the oil situation. The OPEC companies supposedly agreed to restrict production by a total of 1.2 million barrels a day. That is less than a third of the new oil that Iran has recently added to the supply when restrictions were relaxed on the country. The third largest oil producer (the U. S.) hasnt participated in the agreement, and has recently added new wells as well as announcing two major oil discoveries. Russia, the second largest producer, is using its recent highest-ever production level as the base for its share of the lowered output. In other words, it is an essentially meaningless offer. Bottom line, I do not expect the price of oil will move higher because of this OPEC action. It is highly likely that these companies may not follow through on their promises as well (after all, many of them have hated each other for centuries, and there are no penalties for not complying). Oil demand in the U. S. has fallen over the past 5 years as more electric cars and hybrids have come on the market, and supply has continued to grow as fracking finds oil in formerly unproductive places. I suspect that USO will fluctuate between 10 and 11 for much of the next few months, and that selling new weekly puts and calls against our 19Jan18 options will prove to be a profitable trading strategy. You can do this yourself or participate in the Boomers Revenge portfolio which Terrys Tips subscribers can follow through Auto-Trade at thinkorswim which is essentially doing the same thing. Tuesday, November 29th, 2016 The price of oil is fluctuating all over the place because of the uncertainty of OPECs current effort to get a widespread agreement to restrict supply. This has resulted in unusually high short-term option prices for USO (the stock that mirrors the price of oil). I would like to share with you an options spread I made in my personal account today which I believe has an extremely high likelihood of success. Benefiting From the Current Uncertainty of Oil Supply I personally believe that the long-run price of oil is destined to be lower. The world is just making too much of it and electric cars are soon to be here (Tesla is gearing up to make 500,000 next year and nearly a million in two years). But in the short run, anything can happen. Meanwhile, OPEC is trying to coax producers to limit supply in an effort to boost oil prices. Every time they boast of a little success, the price of oil bounces higher until more evidence comes out that not every country is on board. Iran and Yemen wont even show up to the meeting. Many oil-producing companies have hated one another for centuries, and the idea of cooperating with each other seems a little preposterous to me. The good old U. S.A. is one of the major producers of oil these days, and it is not one of the participants in OPECs discussion of limiting supply. Two significant new domestic oil discoveries have been announced in the last couple of months, and the total number of operating rigs has moved steadily higher in spite of the currently low oil prices. Bottom line, option prices on USO are higher than we have seen them in quite a while, especially the shortest-term options. Implied volatility (IV) of the long-term options I would like to buy is only 36 compared to 64 for the shortest-term weekly options I will be selling to someone else. Given my inclination to expect lower rather than higher prices in the future, I am buying both puts and calls which expire a little over a year from now and selling puts and calls which expire on Friday. Here are the trades I made today when USO was trading at 10.47: Buy To Open 20 USO 19Jan18 10 puts (USO180119P10) Sell To Open 20 USO 02Dec16 10 puts (USO161202P10) for a debit of 1.20 (buying a calendar) Buy To Open 20 USO 19Jan18 10 calls (USO180119C10) Sell To Open 20 USO 02Dec16 10.5 calls (USO161202C10.5) for a debit of 1.58 (buying a diagonal) Of course, you can buy just one of each of these spreads if you wish, but I decided to pick up 20 of them. For the puts, I paid 1.43 (143) for an option that has 60 weeks of remaining life. That means it will decay in value by an average of 2.38 every week of its life. On the other hand, I collected .23 (23) from selling the 02Dec16 out-of-the-money 10 put, or almost 10 times what the long-term put will fall by. If I could sell that put 60 times, I would collect 1380 of over the next 60 weeks, more than 10 times what I paid for the original spread. Here is the risk profile graph which shows what my spreads should be worth when the short options expire on Friday: USO Risk Profile Graph December 2016 My total investment in these spreads was about 5600 after commissions, and I could conceivably make a double-digit return in my very first week. If these short-term option prices hold up for a few more weeks, I might be able to duplicate these possible returns many more times before the market settles down. As usual, I must add the caveat that you should not invest any money in options that you cannot truly afford to lose. Options are leveraged investments and can lose money, just as most investments. I like my chances with the above investment, however, and look forward to selling new calls and puts each week for a little over a year against my long options which have over a year of remaining life. Making 36 mdash A Duffers Guide to Breaking Par in the Market Every Year in Good Years and Bad This book may not improve your golf game, but it might change your financial situation so that you will have more time for the greens and fairways (and sometimes the woods). Learn why Dr. Allen believes that the 10K Strategy is less risky than owning stocks or mutual funds, and why it is especially appropriate for your IRA. Success Stories I have been trading the equity markets with many different strategies for over 40 years. Terry Allens strategies have been the most consistent money makers for me. I used them during the 2008 melt-down, to earn over 50 annualized return, while all my neighbors were crying about their losses. thinkorswim, Division of TD AMERITRADE, Inc. and Terrys Tips are separate, unaffiliated companies and are not responsible for each others services and products. copyCopyright 2001-2017 Terry039s Tips Stock Options Trading Blog Terrys Tips, Inc. dba Terrys TipsStock Option Trading Strategies About our stock option trading strategies Options-Intelligence strives to serve traders who are serious about making amazing stock option trades month after month. To date Options-Intelligence has generated over 3358 trades from two proprietary stock option trading strategies resulting in an amazing 77 winning history. No other trading service utilizing stock options or any other instrument has endured such a rigorous test of time. No other service has produced such amazing, consistent returns month after month. Special Plays Strategy The Special Plays Options Trading Strategy is the second stock option trading strategy from Options-Intelligence. This strategy was introduced in 2005 as a means to provide our members with additional option trading opportunities throughout the month. Core Options Strategy The Core Options Trading Strategy is the premier stock option trading strategy from Options-Intelligence. The strategy was developed in 1997 and has produced a wealth of winning stock option trades. Bundle Strategy The Option Trading Strategy Bundle combines both of our successful stock option strategies into one. This strategy provides our members with the most option trading opportunities and is a perfect way to take advantage of all we have to offer for less.
No comments:
Post a Comment